กลไกการซื้อขายคู่สกุลเงินในตลาดฟอเร็กซ์

1. โครงสร้างของคู่สกุลเงิน

ในตลาดฟอเร็กซ์ สกุลเงินจะถูกซื้อขายเป็นคู่ คู่สกุลเงินประกอบด้วยสกุลเงินสองชนิด โดยชนิดแรกเป็น "สกุลเงินหลัก" (Base Currency) และชนิดหลังเป็น "สกุลเงินอ้างอิง" (Quote Currency) ตัวอย่างเช่น ในคู่สกุลเงิน EUR/USD (ยูโร/ดอลลาร์สหรัฐ) ยูโรเป็นสกุลเงินหลัก และดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินอ้างอิง

2. การซื้อและการขาย

การซื้อ: เมื่อคุณซื้อคู่สกุลเงิน หมายความว่าคุณซื้อสกุลเงินหลักและขายสกุลเงินอ้างอิงที่มีมูลค่าเท่ากัน ตัวอย่างเช่น การซื้อ EUR/USD หมายถึงการซื้อยูโรและขายดอลลาร์สหรัฐ

การขาย: เมื่อคุณขายคู่สกุลเงิน หมายความว่าคุณขายสกุลเงินหลักและซื้อสกุลเงินอ้างอิงที่มีมูลค่าเท่ากัน ตัวอย่างเช่น การขาย EUR/USD หมายถึงการขายยูโรและซื้อดอลลาร์สหรัฐ

3. การแสดงอัตราแลกเปลี่ยน

อัตราแลกเปลี่ยนแสดงจำนวนสกุลเงินอ้างอิงที่จำเป็นสำหรับสกุลเงินหลักหนึ่งหน่วย ตัวอย่างเช่น EUR/USD = 1.2000 หมายความว่า 1 ยูโรเท่ากับ 1.2 ดอลลาร์สหรัฐ

4. ราคาซื้อและราคาขาย (Bid/Ask)

ในการซื้อขายฟอเร็กซ์ ราคาจะถูกแสดงเป็นรูปแบบ "ราคาซื้อ" และ "ราคาขาย" :

ราคาซื้อ (Bid): ราคาที่โบรกเกอร์ยินดีจ่าย (ผู้เทรดสามารถขายสกุลเงินหลักได้ที่ราคานี้)

ราคาขาย (Ask): ราคาที่โบรกเกอร์ยินดีขาย (ผู้เทรดสามารถซื้อสกุลเงินหลักได้ที่ราคานี้) ความแตกต่างระหว่างราคาซื้อและราคาขายเรียกว่า สเปรด (Spread) ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของต้นทุนการซื้อขาย

5. การซื้อขายแบบใช้เลเวอเรจ

ในตลาดฟอเร็กซ์มักใช้เลเวอเรจ ซึ่งช่วยให้ผู้เทรดสามารถควบคุมมูลค่าการซื้อขายที่ใหญ่ขึ้นด้วยจำนวนเงินที่น้อยกว่า ตัวอย่างเช่น เลเวอเรจ 100:1 หมายความว่าผู้เทรดสามารถใช้เงินมาร์จิน 1,000 ดอลลาร์เพื่อทำการซื้อขายมูลค่า 100,000 ดอลลาร์

6. การซื้อขายแบบ Long และ Short

สถานะ Long: เมื่อผู้เทรดเชื่อว่าสกุลเงินหลักจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้น ผู้เทรดจะซื้อคู่สกุลเงิน ซึ่งเรียกว่าการ Long

สถานะ Short: เมื่อผู้เทรดเชื่อว่าสกุลเงินหลักจะมีมูลค่าลดลง ผู้เทรดจะขายคู่สกุลเงิน ซึ่งเรียกว่าการ Short

7. ประเภทการเสนอราคาตลาดฟอเร็กซ์

การเสนอราคาโดยตรง: สกุลเงินในประเทศเป็นสกุลเงินอ้างอิง และสกุลเงินต่างประเทศเป็นสกุลเงินหลัก

การเสนอราคาโดยอ้อม: สกุลเงินในประเทศเป็นสกุลเงินหลัก และสกุลเงินต่างประเทศเป็นสกุลเงินอ้างอิง

8. กลไกการชำระเงินแบบ T+2

ในการซื้อขายฟอเร็กซ์ส่วนใหญ่ การส่งมอบสกุลเงินจริงจะเสร็จสิ้นภายในสองวันทำการหลังการซื้อขาย (กลไกการชำระเงินแบบ T+2) อย่างไรก็ตาม ผู้เทรดฟอเร็กซ์จำนวนมากไม่ทำการส่งมอบสกุลเงินจริง แต่จะทำกำไรจากความแตกต่างของราคาแทน

9. การซื้อขายสปอตและการซื้อขายฟอร์เวิร์ด

การซื้อขายสปอต (Spot Trading): การซื้อขายสปอตเป็นประเภทการซื้อขายที่พบมากที่สุดในตลาดฟอเร็กซ์ โดยการส่งมอบสกุลเงินจะเกิดขึ้นภายในสองวัน

การซื้อขายฟอร์เวิร์ด (Forward Trading): การซื้อขายฟอร์เวิร์ดเป็นการซื้อขายสกุลเงินในอนาคตตามอัตราแลกเปลี่ยนที่ตกลงไว้ล่วงหน้า

10. การซื้อขายแบบ Swap และดอกเบี้ย

หากถือสถานะในตลาดฟอเร็กซ์เกินหนึ่งวัน อาจเกิดดอกเบี้ย Swap ขึ้น ซึ่งดอกเบี้ยนี้จะคำนวณตามอัตราดอกเบี้ยของสองสกุลเงินที่เกี่ยวข้อง และดอกเบี้ยอาจเป็นบวกหรือลบได้

11. การจัดประเภทคู่สกุลเงิน

คู่สกุลเงินหลัก (Major Pairs): รวมถึงคู่สกุลเงินที่มีปริมาณการซื้อขายสูงที่สุดในโลก เช่น EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY เป็นต้น

คู่สกุลเงินรอง (Minor Pairs): รวมถึงการซื้อขายระหว่างสกุลเงินหลักอื่น ๆ โดยไม่รวมดอลลาร์สหรัฐ เช่น EUR/GBP, EUR/AUD

คู่สกุลเงินข้าม (Cross Pairs): คู่สกุลเงินที่ไม่เกี่ยวข้องกับดอลลาร์สหรัฐ เช่น EUR/JPY, GBP/JPY

คู่สกุลเงินแปลก (Exotic Pairs): รวมถึงสกุลเงินของประเทศพัฒนาแล้วและสกุลเงินตลาดเกิดใหม่ เช่น USD/TRY, EUR/ZAR

12. สภาพคล่องและปริมาณการซื้อขาย

ตลาดฟอเร็กซ์เป็นหนึ่งในตลาดที่มีสภาพคล่องสูงที่สุดในโลก โดยมีปริมาณการซื้อขายที่สูงมาก โดยเฉพาะในคู่สกุลเงินหลักที่มีสเปรดซื้อขายน้อยและต้นทุนต่ำ

13. ผลกระทบจากความรู้สึกของตลาด

ความรู้สึกของตลาด (เช่น ความรู้สึกไม่เสี่ยง) อาจมีผลกระทบโดยตรงต่อราคาของคู่สกุลเงิน ตัวอย่างเช่น เมื่อความรู้สึกไม่เสี่ยงสูงขึ้น นักลงทุนอาจซื้อสกุลเงินที่ปลอดภัย เช่น เยนญี่ปุ่น