บทนำ

ทองคำสปอต (เรียกอีกอย่างว่าทองคำสปอตนานาชาติหรือทองคำลอนดอน) เป็นการซื้อขายที่ทำการซื้อขายทันที หมายถึงการส่งมอบหลังจากทำการซื้อขายหรือภายในไม่กี่วัน ทองคำสปอตเป็นผลิตภัณฑ์การลงทุนระดับนานาชาติ ที่สร้างแพลตฟอร์มการซื้อขายโดยบริษัททองคำต่างๆ โดยมีการซื้อขายออนไลน์ในรูปแบบเลเวอเรจ ซึ่งเป็นโครงการการลงทุนทางการเงินที่เกิดจากการซื้อขายทองคำทั่วไป ทองคำสปอตมักถูกเรียกว่าเป็นหุ้นที่ใหญ่ที่สุดในโลก เนื่องจากมีปริมาณการซื้อขายรายวันที่มีขนาดใหญ่มาก โดยมีปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยประมาณ 20 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ดังนั้นไม่มีสถาบันหรือกลุ่มใดที่สามารถควบคุมตลาดที่ใหญ่ขนาดนี้ได้ ระบบกำหนดเองของตลาดทองคำสปอตมีความเข้มแข็งและมีข้อบังคับที่ชัดเจน

หลักการลงทุน

การซื้อขายทองคำสปอตทำการซื้อขายโดยใช้หลักการเลเวอเรจของเงินทุน ตามมาตรฐานการซื้อขายของสัญญามาร์จิ้นทองคำระดับนานาชาติ โดยใช้ราคาของหนึ่งออนซ์ในการซื้อสิทธิ์ในการซื้อขายทองคำหนึ่งร้อยออนซ์ ใช้สิทธิ์ในการซื้อขายทองคำนี้ในการซื้อขายขึ้นราคาหรือขายลงราคาเพื่อทำกำไรจากส่วนต่าง แต่ถ้าเติมเงินส่วนต่างก็สามารถเบิกทองคำจริงได้โดยมีขั้นต่ำที่ 100 ออนซ์

ผู้ทำตลาด (หรือ 4 ธนาคารทองคำระดับนานาชาติ)

1. ธนาคาร HSBC สหราชอาณาจักร
2. ธนาคาร Canadian Imperial Bank of Commerce (CIBC) แคนาดา
3. ธนาคาร Republic Bank สหรัฐอเมริกา
4. ธนาคาร Rothschild International Investment

รายละเอียดการซื้อขายทองคำสปอต

การเสนอราคา: ใช้หน่วยการกำหนดราคาเป็นดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์ โดยทำการชำระเงินด้วยดอลลาร์สหรัฐ และการแปลงเงินหยวนเป็นดอลลาร์ตามอัตราแลกเปลี่ยนของธนาคาร (1 ออนซ์ = 31.1035 กรัม)

เวลาซื้อขาย: เปิดทำการตลอด 24 ชั่วโมงในวันทำงาน โดยจะหยุดการซื้อขายในวันหยุดสุดสัปดาห์ โดยเวลาที่เปิดทำการ (วันจันทร์ 07:00 ถึง วันเสาร์ 4:00) โดยเวลาที่ปิดสำหรับฤดูร้อนคือ 4:00 และฤดูหนาว也是 4:00

การซื้อขายและเอกสาร: ขนาดของสัญญาคือ 1 ล็อต = 100 ออนซ์ โบรกเกอร์หรือผู้ซื้อมีความแตกต่างกันในการเก็บมาร์จิ้น อัตราการเรียกเก็บในส่วนของการควบคุมความเสี่ยงจะขึ้นอยู่กับมาร์จิ้นที่สูงขึ้นในขยายความเสี่ยงในการลงทุน

มูลค่ารวมของสัญญา: ราคาทองคำสปอต * 100 (ออนซ์) * 6.64 (อัตราแลกเปลี่ยนดอลลาร์สหรัฐต่อนครปักกิ่ง) โดยที่ราคาทองคำสปอต ณ ขณะนี้คือ 900 ดอลลาร์สหรัฐต่อออนซ์

กลไก: สามารถตั้งค่าหยุดการขาดทุนและการทำกำไรพร้อมกันในขณะที่เปิดคำสั่งซื้อขาย

ซื้อขาขึ้น (Long): ซื้อในราคาต่ำและขายในราคาสูง

ซื้อขาลง (Short): ขายในราคาสูงก่อนและซื้อในราคาต่ำสุดเพื่อทำกำไร

รูปแบบการซื้อขาย: รูปแบบ T+0 ย่อมหมายความว่าซื้อขายได้ตลอดทั้งวันอย่างต่อเนื่อง

ค่าธรรมเนียม: สำหรับการทำธุรกรรมหนึ่งล็อตคือ 100 ดอลลาร์สหรัฐ และการเก็บค่าเบี้ยประกัน

ตลาดทองคำที่สำคัญของโลก

1. ตลาดทองคำลอนดอน: เป็นตลาดทองคำที่มีประวัติศาสตร์ยาวนาน โดยเป็นหนึ่งในตลาดทองคำที่สำคัญระดับโลก ซึ่งประกอบด้วยบริษัททองคำขนาดใหญ่ 5 แห่ง ก่อนช่วงสงครามโลกครั้งที่สอง ลอนดอนเคยเป็นตลาดทองคำที่ใหญ่ที่สุดในโลก โดยมีการซื้อขายทองคำมากถึง 80% ของปริมาณการซื้อขายทองคำในทั่วโลก

2. ตลาดทองคำซูริค: ตลาดทองคำซูริคได้พัฒนาขึ้นหลังสงครามโลกครั้งที่สอง โดยมีธนาคารใหญ่ในสวิตเซอร์แลนด์ 3 แห่งร่วมกันดำเนินการ โดยพวกเขาทำหน้าที่เป็นหัวหน้าในการซื้อขายทองคำด้วยความสามารถในการเก็บสะสมทองคำเพื่อการค้า

3. ตลาดทองคำ นิวยอร์ก: ตลาดทองคำในนิวยอร์กปัจจุบันเป็นตลาดทองคำฟิวเจอร์สที่ใหญ่ที่สุดในโลก โดยมีปริมาณการซื้อขายสามารถสูงถึง 2/3 ของสัญญาฟิวเจอร์สทองคำแต่ละปี แม้ว่าการซื้อขายจะมีความเสี่ยงสูงในระดับน้ำตลาด และมีกิจกรรมการเก็งกำไรจำนวนมาก โดยทั่วไปแล้วการซื้อขายในนิวยอร์กเติบโตอย่างรวดเร็วและมีอัตราการซื้อขายทองคำวันละ 30,000 ถึง 40,000 สัญญา ซึ่งประมาณ 70 ตันทองคำ

4. ตลาดทองคำฮ่องกง: ตลาดทองคำในฮ่องกงนั้นมีอายุมากกว่า 70 ปี ตั้งแต่ปี 1960 ตลาดนี้ได้กลายเป็นศูนย์กลางการค้าทองคำระดับโลก โดยในปี 1987 มูลค่าการนำเข้าทองคำรวมแตะ 18.6 พันล้านดอลลาร์ฮ่องกง เพิ่มขึ้น 273.5% จากปี 1986 ขณะที่มูลค่าการทำธุรกรรมทองคำจาก 123.1 พันล้านฮ่องกงเพิ่มขึ้นเป็น 371.4 พันล้านดอลลาร์ฮ่องกง มีการเติบโตถึง 300%