การซื้อขายแบบเลือกวัน (Optional Forward Transaction)

การซื้อขายแบบเลือกวัน คือ ธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินตราที่ลูกค้าสามารถทำการซื้อขายได้ในวันทำการใดวันหนึ่งในอนาคตตามอัตราแลกเปลี่ยนที่ตกลงกัน โดยเป็นการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราแบบระยะยาวที่สามารถเลือกวันส่งมอบได้

เหตุผลในการใช้การซื้อขายแบบเลือกวัน

ลูกค้ามักไม่สามารถกำหนดวันที่แน่นอนในการชำระเงินในอนาคตได้หลังจากที่ได้ลงนามในสัญญาการค้า โดยส่วนใหญ่จะคาดการณ์ว่าจะมีการชำระหรือรับเงินตราต่างประเทศในช่วงระยะเวลาที่กำหนด เพื่อป้องกันไม่ให้เกิดการสูญเสียจากการเปลี่ยนแปลงอัตราแลกเปลี่ยนในขณะชำระเงิน ลูกค้าสามารถขอให้ธนาคารทำธุรกรรมการซื้อขายแบบเลือกวัน ซึ่งในช่วงเวลาที่ตกลงกันไว้ ลูกค้าสามารถเลือกวันที่ทำการส่งมอบได้อย่างอิสระ

ลักษณะเฉพาะของการซื้อขายแบบเลือกวัน

การซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราแบบเลือกวันเป็นรูปแบบพิเศษของการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราระยะยาว ซึ่งไม่มีการกำหนดวันเริ่มต้นที่แน่นอนล่วงหน้า ลูกค้าและธนาคารตกลงกันว่าตลอดช่วงเวลาหนึ่ง ลูกค้าสามารถทำการส่งมอบเงินทุนได้ตลอดเวลา โดยวันที่ทำการส่งมอบสามารถเลือกเป็นวันทำการใดก็ได้ในช่วงเวลานั้น ซึ่งสิทธิในการเลือกวันที่ทำการส่งมอบจะอยู่ในมือของลูกค้า

ข้อดีของการซื้อขายแบบเลือกวัน

การใช้การซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราแบบเลือกวัน ลูกค้าสามารถเลือกวันที่ทำการส่งมอบที่เหมาะสมสำหรับการจัดการเงินทุน ซึ่งจะให้ความยืดหยุ่นในการบริหารจัดการเงินทุนได้มากขึ้น

ตัวอย่างการซื้อขายแบบเลือกวัน

บริษัทแห่งหนึ่งในวันที่ 3 เมษายน 2003 ได้ขอซื้อยูโรโดยใช้ดอลลาร์สหรัฐที่ธนาคารจีน โดยคาดว่าจะมีการชำระเงินในช่วงวันที่ 7 กรกฎาคมถึง 5 สิงหาคม แต่ไม่สามารถกำหนดวันที่ทำการส่งมอบที่แน่นอนได้ บริษัทสามารถทำธุรกรรมการซื้อขายแบบเลือกวันกับธนาคารจีน โดยวันที่ทำการส่งมอบจะอยู่ในช่วงเวลาดังกล่าวและเลือกวันทำการใดก็ได้ในระยะเวลานั้น อัตราแลกเปลี่ยนล่วงหน้าคือ 1.0728 ไม่ว่าจะมีการเปลี่ยนแปลงของอัตราแลกเปลี่ยนอย่างไร บริษัทก็สามารถเลือกวันทำการใดก็ได้ในช่วงวันที่ 7 กรกฎาคมถึง 5 สิงหาคม โดยทำการซื้อยูโรในอัตรา 1.0728 จากธนาคารจีน